發(fā)布時(shí)間：2025-06-16 15:51:31 熱度：

在企業(yè)境外直接投資（ODI）的復(fù)雜領(lǐng)域中，股東代持自然人股權(quán)的情況并不少見(jiàn)。而37號(hào)文，即《國(guó)家外匯管理局關(guān)于境內(nèi)居民通過(guò)特殊目的公司境外投融資及返程投資外匯管理有關(guān)問(wèn)題的通知》，在這一情境下有著關(guān)鍵影響，存在諸多合規(guī)雷區(qū)需要企業(yè)謹(jǐn)慎應(yīng)對(duì)。

根據(jù)37號(hào)文規(guī)定，境內(nèi)居民以投融資為目的，以其合法持有的境內(nèi)企業(yè)資產(chǎn)或權(quán)益，在境外設(shè)立或間接控制特殊目的公司，需進(jìn)行外匯登記。當(dāng)ODI企業(yè)股東代持自然人股權(quán)時(shí)，如果未遵循37號(hào)文要求完成相應(yīng)登記，就會(huì)踏入合規(guī)雷區(qū)。例如，某企業(yè)股東代持境內(nèi)自然人股權(quán)在境外設(shè)立特殊目的公司進(jìn)行投資，卻未辦理37號(hào)文登記，這可能導(dǎo)致境外投資收益無(wú)法合法回流境內(nèi)。資金回流受阻不僅影響企業(yè)和個(gè)人的實(shí)際利益，還可能引發(fā)后續(xù)一系列財(cái)務(wù)困境。

股權(quán)代持關(guān)系的復(fù)雜性也容易在37號(hào)文合規(guī)方面產(chǎn)生問(wèn)題。由于代持涉及實(shí)際出資人和名義股東，在辦理37號(hào)文登記時(shí)，對(duì)主體身份的認(rèn)定和權(quán)益的界定需格外清晰。若在登記過(guò)程中無(wú)法準(zhǔn)確說(shuō)明代持關(guān)系及相關(guān)權(quán)益歸屬，極有可能被外匯管理部門(mén)認(rèn)定為不合規(guī)，面臨行政處罰。如因代持關(guān)系不明，導(dǎo)致提交的登記材料前后矛盾，無(wú)法通過(guò)外匯局審核，企業(yè)不僅會(huì)耽誤投資進(jìn)程，還可能因違規(guī)行為受到警告、罰款等處罰。

在境外投資不斷升溫的當(dāng)下，合規(guī)操作顯得尤為重要。舒心企服專(zhuān)注于辦理ODI備案，擁有專(zhuān)業(yè)的團(tuán)隊(duì)，熟悉37號(hào)文等相關(guān)政策法規(guī)的每一個(gè)細(xì)節(jié)。無(wú)論是前期對(duì)股權(quán)架構(gòu)的梳理，確保代持關(guān)系符合37號(hào)文要求，還是在辦理備案過(guò)程中準(zhǔn)確準(zhǔn)備材料，高效與外匯管理部門(mén)溝通，舒心企服都能提供一站式服務(wù)，助力企業(yè)順利通過(guò)備案，規(guī)避37號(hào)文合規(guī)雷區(qū)，安心開(kāi)展境外投資業(yè)務(wù)。